لطفا منتظر بمانید
لطفا منتظر بمانید

صندوق های املاک و مستغلات در ترکیه

صندوق های املاک و مستغلاتصندوق های املاک و مستغلات

اصول مربوط به صندوق های سرمایه گذاری در املاک و مستغلات که در روزنامه رسمی شماره 28871 مورخ 03.01.2014. منتشر شده اند، این صندوق ها، که اغلب در خارج از کشور دیده می شوند، و بیشتر برای سرمایه گذاران داخلی و جهانی تأسیس می شوند، موسسات بازار سرمایه هستند که اجازه می دهند اوراق بهادار املاک و مستغلات، نقدینگی را به املاک و مستغلات در مقیاس بزرگ برسانند و سرمایه گذاران را با صاحبان املاک جمع کنند.

صندوق سرمایه گذاری املاک و مستغلات ابزاری برای سرمایه گذاری است که پس انداز فردی را کنار هم می آورد و به طور جمعی این پس انداز ها را در سرمایه گذاری های در املاک و مستغلات توسط مدیران حرفه ای ارزیابی می کند.

صندوق های سرمایه گذاری املاک و مستغلات می توانند در املاک و مستغلات و حقوق مبتنی بر املاک و مستغلات سرمایه گذاری کنند. برای این منظور، این صندوق می تواند افزایش ارزش و سود تجاری و یا درآمد اجاره را ایجاد کند. درآمد این صندوق را می توان از دو طریق به سرمایه گذاران توزیع کرد. اولین سود با عنوان افزایش قدردانی، هنگامی حاصل می شود که سهام مشارکت به بنیانگذار بازگردد یا به شخص ثالث یا زمان انحلال منتقل شود. سود دوم با عنوان سود سهام تقسیم می شود در دوره های مناسب برای استراتژی سرمایه گذاری صندوق به سهامداران پرداخت می شود.

چرا؟

Instrument Sécurisé– Garantie Gouvernementale

تأمین سند - تضمین دولت

شرکت های مدیریت نمونه کارها یا شرکت های مدیریت نمونه کارها املاک می ‌توانند با تنظیم و نظارته هیئت بر بازارهای سرمایه مطابق با مجوزهای قانونی و محدودیت‌ها، یک صندوق املاک و مستغلات ایجاد کنند. که صندوق‌های سرمایه‌گذاری واقعی را به عنوان ابزار سرمایه‌گذاری قابل‌اعتماد و شفاف می‌سازد. همه سهام شرکت سرمایه‌گذاری املاک و مستغلات متعلق به سرمایه گذاران توسط موسسه نگهبان نگهداری می‌شوند که توسط موسسه بازارهای سرمایه مجوز گرفته و توسط انبار امنیت مرکزی ثبت شده‌اند، جایی که دارایی‌ها مانند سهام، قبض‌های خزانه، اوراق‌ قرضه دولتی و غیره نیز ثبت می‌شوند.

خرید و فروش املاک و مستغلات و معاملات فروش که از طرف صندوق تحت نظارت نگهبان ایجاد خواهد شد، از آنجا که سرمایه صندوق از سرمایه های موسس و متولی جداست، در صورت ورشکستگی موسس یا متولی، سرمایه صندوق به طور کامل محافظت می شود. حتی اگر بنیانگذار و یا مدیریت نگهبان و حسابرسی به دولت انتقال داده شوند، سرمایه ای صندوق را نمی توان توقیف، محدود و یا موضوع ورشکستگی قرار داد.


Asset-Backed Investment

سرمایه گذاری مبتنی بر دارایی

صندوق های سرمایه گذاری املاک و مستغلات فقط می توانند در املاک غیرمجاز تکمیل و یا صدور مجوز سکونت سرمایه گذاری کنند. فقط پروژه های انجام شده توسط مدیریت توسعه مسکن (TOKİ) ) مسکن املاک و مستغلات، شهرداری ها و شرکت هایی با شرکت های تابعه، شرکت های وابسته و یا شرکت هایی که دارای حق انتخاب هیئت مدیره هستند از این موارد مستثنی هستند. و همچنین صندوق های سرمایه گذاری املاک و مستغلات نمی توانند در توسعه املاک و مستغلات و یا فعالیتهای عملیاتی شرکت داشته باشند.


Transparency

شفافیت

رعایت فعالیتهای صندوق با گواهی نامه صدور مجوز و صدور مجوز توسط هیئت مدیره بازارهای سرمایه کنترل می شود.

از آنجا که همه معاملات صندوق در معرض کنترل و بازرسی دولت است، واجب است که همه تحولات و اصلاحات مربوط به این صندوق از طریق وب سایت سکوی افشای عمومی مانند شرکت های سرمایه گذاری، شرکت های عمومی و سایر اوراق بهادار با سرمایه گذاران به اشتراک گذاشته می شود. در این روش، سرمایه گذار همیشه این شانس را دارد که وضعیت فعلی صندوق خریداری شده سهام مشارکت خود را بررسی کند.

این امکان وجود ندارد که دارایی های سرمایه گذار توسط شرکتهای مدیریت نمونه کارها یا در حسابهای آنها نگهداری شود. وظیفه حضانت توسط یک مؤسسه نگهبان (بانک) انجام می شود که توسط هیئت مدیره بازارهای سرمایه مجاز است. همه معاملات و هزینه های انجام شده توسط صندوق تحت تأیید مؤسسه نگهبان (بانک) است.

سهام مشارکت صندوق سرمایه گذاری املاک و مستغلات متعلق به سرمایه گذار توسط موسسه نگهبان دارای مجوز از هیئت مدیره بازارهای سرمایه نگهداری می شود و در سپرده گذاری اوراق بهادار مرکزی (CSD) ثبت می شود. که در همه جا دارایی هایی مانند سهام، اوراق خزانه داری، اوراق قرضه دولتی و غیره ثبت می شود. سرمایه گذار می تواند هرگونه معامله ای را که در این صندوق انجام می دهد از طریق وب سایت و برنامه های کاربردی سپرده گذاری اوراق بهادار مرکزی پیگیری کند.


The Transaction with Real Value

معامله با ارزش واقعی

ارزش املاک و مستغلات که در نمونه کار ها در صندوق گنجانیده خواهد شد توسط شرکتهای ارزیابی املاک و مستغلات که دارای مجوز از سوی بازار سرمایه هستند تعیین می شود. ارزش ارزیابی شده هم توسط بنیانگذار و هم مؤسسه متولی تأیید می شود.


Taxation

مالیات

صندوق های سرمایه گذاری املاک و مستغلات مزایای مالیاتی قابل توجهی را ارائه می دهند. اول از همه، این صندوق از مالیات شرکتی معاف است. این معافیت فراهم می کند که صندوق ها مالیات حاصل از تجارت و یا سود اجاره را پرداخت نمی کنند.

علاوه بر این، سرمایه گذاران صندوق های خارجی شرکتی مالیات نمی دهند در حالی که سرمایه گذاران صندوق های خارجی فردی با 10 درصد مالیات معاف، مالیات می پردازند.

همانطور که می توان به راحتی از توضیحات بالا فهمید، حتی مزایای مالیاتی نیز به تنهایی برای نشان دادن امتیازات صندوق های سرمایه گذاری در املاک و مستغلات کافی است. درباره مالیات در ترکیه بیشتر بدانید.


Investment Strategy

استراتژی سرمایه گذاری

از آنجا که صندوق های سرمایه گذاری املاک و مستغلات مطابق با یک استراتژی سرمایه گذاری عمل می کنند که در زمان صدور آن به خوبی تعریف شده است، بازده های مورد انتظار گرایش به نوسان ندارد. صندوق های حرفه ای و تیم های مدیریت نمونه کارها همیشه انطباق با استراتژی سرمایه گذاری را کنترل می کنند. مکانیسم کنترل توضیح داده شده حداکثر بازده مورد انتظار را تضمین می کند .


Higher Return

بازگشت بالاتر

صندوق های سرمایه گذاری در املاک و مستغلات به دلیل ساختار سرمایه ای قوی که دارند، همیشه یک قدرت چانه زنی بالاتر در مقایسه با سرمایه گذاران فردی دارد.. این قدرت چانه زنی باعث می شود که معاملات بطور کلی با قیمت پایین تری نسبت به خریدهای فردی منعقد شوند. هنگامی که این فرایند با قیمت خرید پایین تری آغاز می شود با استراتژی سرمایه گذاری صندوق، مدیریت حرفه ای و سایرمکانیسم های کنترل عملکرد صندوق، منجر به بازده ای سرمایه، فوق العاده ای حاصل می شود.


Dividend Payments

پرداخت های سود و سهام

از نظر قانونی صندوق های سرمایه گذاری در املاک و مستغلات می توانند سود سهام متناوب را به سرمایه گذاران خود پرداخت کنند. فرکانس، مقدار و سایر ویژگیهای پرداخت سود سهام را می توان از طریق کمیته صندوق سرمایه گذاری می توان تغییر داد. سرمایه گذاران بالقوه برای به حداکثر رساندن بازده سرمایه‌ گذاری باید صندوقی را انتخاب کنند که به صورت دوره‌ای پرداخت‌های سود سهام را ایجاد کند.


Liquidity – Exit Strategy

نقدینگی - استراتژی خروج

صندوق های سرمایه گذاری در املاک و مستغلات یک سرمایه نقدی در سرمایه گذاری تابت ایجاد می کنند. سرمایه گذار ممکن است با بازگشت سهام مشارکت خود به مؤسس در دوره های خروج مشخص شده در سند صدور از این صندوق خارج شود. با این حال، همیشه ممکن است سرمایه گذار با انتقال سهم خود به شخص ثالث، از صندوق خارج شد.


Professional Management & Operational Easiness

مدیریت حرفه ای و سهولت عملیاتی

صندوق های سرمایه گذاری املاک و مستغلات را می توان توسط شرکت های مدیریت نمونه کارها یا شرکت های مدیریت املاک و مستغلات که مجوز عملیاتی از سوی هیئت مدیره بازار های سرمایه دریافت کرده اند، تأسیس کرد. هر صندوق دارای کمیته سرمایه گذاری است. همه تصمیمات مانند خرید، فروش، اجاره نامه با تصویب کمیته سرمایه گذاری که متخصصان بخش هستند صورت مس گیرد. از طریق این روش سرمایه گذار چنین مسئولیت انتخاب دشوار را به مدیران صندوق واگذار می کند.

علاوه بر این، تمام فعالیت های مدیریت سرمایه گذاری املاک و مستغلات در سبد صندوق مانند نگهداری، جمع آوری اجاره، اظهارنامه، مالیات، مشاوره حقوقی و غیره توسط مدیر صندوق مدریت می شود.


Helal Income – Shariah Compliance

درآمدهای حلال - سازگاری شرعی

صندوق های سرمایه گذاری املاک و مستغلات می توانند؛ خرید، فروش، اجاره، اجاره و قول خرید و فروش هر نوع غیر منقول مانند مزرعه، زمین، واحد مسکونی، دفتر، مرکز خرید، هتل، مرکز لجستیک، انباری، پارک، بیمارستان و غیره را به عنوان یک قاعده، حداقل از 80 درصد از سرمایه گذاری های صندوق مورد نیاز در دارایی های املاک و مستغلات باشد. روش استفاده از این 80 درصد و بقیه 20 درصد مشخص می کند که آیا این صندوق مطابق شریعیت است یا خیر. سرمایه گذار صندوق بالقوه باید یک صندوق بدون بهره را انتخاب کند تا درآمد حلال بدست آید.


Turkish Citizenship

شهروندی ترکیه

شرایط اخذ استثنایی تابعیت ترکیه در آیین نامه اجرای قانون شهروندی ترکیه شماره 5901 اعلام شده است. با توجه به تغییراتی که در آیین نامه اجرای قانون حقوق شهروندی ترکیه در تاریخ 19.09.2018 صورت گرفته است، اتباع خارجی که 500.000 دلار یا ارز خارجی معادل آنرا به لیر ترکیه در صندوق های سرمایه گذاری املاک و مستغلات حداقل آن را برای مدت سه سال نگه دارند، قادر خواهند بود که بطور استثناء تابعیت ترکیه را بدست آورند. "گواهی انطباق"، که نشان می دهد حداقل نیاز سرمایه گذاری برآورده شده است، توسط هیئت مدیره بازارهای سرمایه صادر می شود. درباره شهروندی ترکیه توسط صندوق سرمایه گذاری را بیشتر بخوانید.